Dòng tiền trong chứng khoán được sử dụng để xem xét xu hướng cung cầu đang đổ vào nhóm cổ phiếu nào, qua đó lựa chọn các mã tốt trong nhóm ngành để đầu tư và phần nào dự đoán được diễn biến giá cả tương lai. Vậy cách nhận biết dòng tiền trong chứng khoán như thế nào? Cùng tìm hiểu qua chia sẻ của chúng tôi ở bài viết dưới đây.
1. Dòng tiền trong chứng khoán là gì?
Dòng tiền trong chứng khoán được hiểu là một khái niệm dùng để miêu tả lưu lượng tiền mặt đang được chuyển động trong thị trường chứng khoán. Dòng tiền được xem như một chỉ báo quan trọng để đánh giá xu hướng giá cổ phiếu và thị trường chứng khoán. Dòng tiền trong chứng khoán đóng vai trò rất quan trọng đối với nhà đầu tư cụ thể như sau:
- Định giá cổ phiếu: Khi định giá cổ phiếu thì dòng tiền được coi là yếu tố quan trọng nhất bởi khi dòng tiền đang chảy vào một cổ phiếu, giá cổ phiếu có thể tăng hoặc giảm, cũng như dòng tiền rút khỏi một cổ phiếu giá cổ phiếu có thể giảm. Nên theo dõi và phân tích dòng tiền sẽ hỗ trợ nhà đầu tư đánh giá được chính cổ phiếu đó.
- Xu hướng thị trường: Dòng tiền chảy vào thị trường chứng khoán, giá trị thị trường có thể tăng lên và ngươc lại, khi dòng tiền rút khỏi thị trường giá trị của thị trường có thể giảm. Nên việc theo dõi dòng tiền sẽ hỗ trợ nhà đầu tư xác định xu hướng thị trường một cách đúng đắn hơn và điều chỉnh chiến lược đầu tư phù hợp.
- Quyết định trong mua/bán: Dòng tiền khi vào một cổ phiếu sẽ thể hiện ra tín hiệu tích cực và có cơ hội đầu tư. Dòng tiền khi đang rút ra thì đó là tín hiệu tiêu cực khi này cần cân nhắc giảm tỷ trọng đầu tư hoặc bán ra.
- Điều chỉnh về chiến lược đầu tư: Việc quan sát dòng tiền chảy vào thị trường chứng khoán cũng thể hiện tỷ trọng đầu tư để tối ưu hóa lợi nhuận. Nhà đầu tư sẽ điều chỉnh chiến lược đầu tư phù hợp, an toàn.
Nhà đầu tư đăng ký mở tài khoản chứng khoán VPS điền mã giới thiệu 6327 – Nguyễn Đức Đông hoặc K255 – Nguyễn Thị Phương sẽ được sử dụng miễn phí công cụ hỗ trợ điểm mua/bán cổ phiếu phần mềm Dstock và phần mềm phân tích cổ phiếu Dchart. Đặc biệt được tham gia miễn phí trang đào tạo chứng khoán chungkhoanlagi.com. Nhà đầu tư có thể tải trên nền tảng IOS, ANDROID.
2. Phương pháp phân tích dòng tiền trong chứng khoán
Nhà đầu tư có thể tham khảo và vận dụng một số phương pháp phân tích để xác định dòng tiền trong chứng khoán như sau:
- Sử dụng đường trung bình di động – MA: Đây là phương pháp đơn giản và phổ biến trong việc xác định xu hướng dòng tiền.
- Khối lượng giao dịch – Volume: Thông qua khối lượng giao dịch sẽ đo lường được sự mạnh mẽ của dòng tiền. Giá tăng lên cùng khối lượng giao dịch lớn sẽ thể hiện nhiều tiền đang được đầu tư vào cổ phiếu đó.
- Chỉ số RSI: RSI tăng lên sẽ thể hiện nhiều tiền đang được đầu tư vào cổ phiếu.
- Chỉ số MACD: Chỉ số này sử dụng để xác định sự khác biệt giữa đường trung bình di động ngắn hạn và đường trung bình di dộng dài hạn. MACD tăng sẽ thể hiện nhiều tiền được đầu tư vào cổ phiếu.
- Chỉ số A/D line: Khi A/D tăng lên là thể hiện nhiều tiền được đầu tư vào cổ phiếu, chỉ số này được sử dụng để đo lượng tiền đang chuyển đổi tay giữa các nhà đầu tư.
Trên thực tế nhà đầu tư không nên sử dụng riêng rẽ từng phương pháp phân tích bởi sẽ không đạt hiệu quả cao cần kết hợp các chỉ số để có cái nhìn tổng quan trước khi thực hiện đầu tư.
3. Điểm khác biệt giữa dòng tiền và lưu lượng tiền tác động đến thị trường chứng khoán.
Nhà đầu tư cần phân biệt 2 khái niệm trong chứng khoán đó là dòng tiền trong chứng khoán và lưu lượng tiền bởi 2 khái niệm có ý nghĩa và tác động đến thị trường cũng khác nhau.
| Dòng tiền (Cash Flow) | Lưu lượng tiền (Money flow) |
| Dòng tiền là thể hiện tổng giá trị tiền mà doanh nghiệp kiếm được sau khi đã trừ đi chi phí hoạt động.
Là lượng tiền thu được từ các hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp. Dòng tiền cũng dùng để đánh giá khả năng tài chính của doanh nghiệp và được coi như một chỉ số trong đánh giá giá trị cổ phiếu. Một doanh nghiệp có dòng tiền tích cực có thể làm tăng giá trị của cổ phiếu của nó trên thị trường chứng khoán. |
Lưu lượng tiền là số tiền giao dịch của nhà đầu tư trên thị trường chứng khoán.
Lưu lượng tiền được tính trên số lượng cổ phiếu được giao dịch và giá cổ phiếu trong một thời gian nhất định. Thường được sử dụng để đo lường tình hình cung cầu trên thị trường chứng khoán và hỗ trợ nhà đầu tư có những quyết định đúng đắn trong đầu tư. Lưu lượng tiền đầu vào vượt qua lưu lượng tiền đầu ra trên thị trường điều này có thể làm tăng giá cổ phiếu của một doanh nghiệp. |
Khi vận dụng dòng tiền trong chứng khoán ngoài các ưu điểm đặc biệt trên thì nhà đầu tư cũng cần lưu ý các một số rủi ro khi vận dụng dòng tiền trong chứng khoán như:
- Thị trường không chắc phản ánh đầy đủ dòng tiền
- Việc đo lường dòng tiền có thể gặp khó khăn
- Việc dự đoán dòng tiền cũng có thể gặp khó khăn
- Chính sách tiền tệ có thể rủi ro
- Rủi ro thị trường cũng có thể xảy ra.
Vậy nên để đảm bảo sự an toàn trong đầu tư chứng khoán nhà đầu tư ngoài việc quan sát dòng tiền trong chứng khoán cần tìm hiểu kỹ về công ty, quản lý rủi ro và phân bổ đầu tư để đảm bảo sinh lời cao.
Qua bài viết trên chúng tôi chia sẻ tới nhà đầu tư về dòng tiền trong chứng khoán, phương pháp phân tích dòng tiền và so sánh hai khái niệm dòng tiền, lưu lượng tiền. Hy vọng với những thông tin hữu ích này nhà đầu tư sẽ hiểu thêm về dòng tiền trong chứng khoán và vận dụng trong đầu tư một cách hiệu quả, an toàn.
Nhà đầu tư có thể tham khảo thêm về một số dịch vụ chứng khoán hiện tại chúng tôi đang cung cấp như: Dữ liệu chứng khoán cho Amibroker, Phần mềm chứng khoán, Trang đào tạo chứng khoán, Robot chứng khoán, Youtube chứng khoán,.. …Hãy truy cập website: chungkhoanlagi.vn hoặc liên hệ qua số hotline: 0372.095.129 để biết thêm chi tiết.
