Chỉ báo Accumulation/Distribution là chỉ báo cho phép xác định áp lực mua bán trên thị trường và tìm ra điểm đảo chiều xu hướng. Vậy chi tiết chỉ báo Accumulation/Distribution là gì? Y nghĩa và Công thức tính chỉ báo trong chứng khoán như nào thế? Cùng chúng tôi tìm hiểu chi tiết trong bài viết dưới đây.
1. Chỉ báo Accumulation/Distribution là gì? và ý nghĩa của chỉ báo
a. Chỉ báo Accumulation/Distribution là gì?
Chỉ báo Accumulation/Distribution viết tắt là A/D là chỉ báo biến thể của OBV và là lựa chọn hoàn hảo khi nhà đầu tư đang tìm kiếm chỉ báo về khối lượng, hỗ trợ nhà đầu tư đánh giá độ mạnh yếu của một xu hướng giá.
Hiểu chi tiết thì chỉ báo A/D là phân phối và tích lũy bởi chỉ báo này được sử dụng trong việc xác định trạng thái phân phối và tích lũy của khối lượng giao dịch. Trong đó:
- Khối lượng giao dịch được coi là tích lũy là khi cổ phiếu ở trạng thái có mức giá đóng của hiện tại cao hơn mức giá đóng cửa của phiên giao dịch hôm trước.
- Khối lượng giao dịch được coi là phân phối khi cổ phiếu ở trạng thái mức giá đóng cửa hiện tại thấp hơn mức giá đóng cửa của phiên giao dịch hôm trước.
Đồng thời chỉ bảo cũng được dùng để xác định biến động giá qua việc đo lường khối lượng giao dịch trên thị trường như sau:
- Khối lượng giao dịch phân phối là khi thị trường đang kéo giá xuống để mua vào.
- Khối lượng giao dịch tích lũy là khi cá mập đang đẩy giá lên để bán và khi này khối lượng càng lớn thì hệ số A/A càng lớn và đó mức độ biến động của giá càng cao.
b. Ý nghĩa của chỉ báo Accumulation/Distribution trong chứng khoán
Chỉ báo Accumulation/Distribution là chỉ báo dùng trong xác định giá dựa vào khối lượng nên đây là một đặc điểm nổi bật của chỉ báo và dưới đây là ý nghĩa của chỉ báo A/D trong chứng khoán:
- Chỉ báo A/D hỗ trợ xác định hành vì và tâm lý của nhà đầu tư: Chỉ báo A/D luôn phản ánh dòng luân chuyển tiền tệ vào thị trường vậy nên khi kết hợp giữa giá và khối lượng thì đường A/D sẽ có nhiều sự xác nhận để qua đó phán đoán được hành vi và tâm lý của nhà đầu tư.
- Hỗ trợ trong xác định xu hướng giá: Khi chỉ báo tăng sẽ đi kèm giá tăng và khối lượng lớn và xu hướng tăng. Khi giá giảm cùng với giá và khối lượng nhỏ và xu hướng giảm.
- Xác định xu hướng đảo chiều: Quan sát vào mức độ tăng của đường chỉ báo A/D và mức phân kỳ âm, dương để nhà đầu tư có thể đưa ra kết luận chính xác và xu hướng cũng như khả năng đảo chiều của giá trong tương lai.
2. Công thức tính chỉ báo Accumulation/Distribution
Để tính chỉ báo Accumulation/Distribution nhà đầu tư sẽ tính theo công thức cụ thể như sau:
A/D = (((Pclose – Pmin) – (Pmax – Pclose)) x V)/ (Pmax – Pmin)
Trong đó:
- Pclose: là giá đóng cửa
- Pmin: Giá thấp nhất trong phiên
- Pmax: Giá cao nhất trong phiên
- V: Khối lượng giao dịch
Như trên đã định nghĩa chỉ báo Accumulation/Distribution là chỉ báo dùng trong đo lường độ phân kỳ của biến động gái và khối lượng giao dịch nên khi vào nhìn vào công thức đã thể hiện thấy được giá trị của khối lượng giao dịch trong ngày được thêm hoặc bớt vào giá trị tích lũy hiện tại của chỉ báo A/D.
Với phần cộng thêm khi càng tăng khi mức giá đóng cửa có giá trị càng gần với giá cao nhất trong phiên. Nhưng phần trừ bớt đi cũng càng lớn khi giá đóng cửa có giá trị càng gần so với giá thấp nhất trong phiên. Trường hợp mức giá đóng cửa thuộc vị trí giá trị trung bình của mức cao nhất hoặc thấp nhất thì chỉ báo A/D sẽ không đổi.
3. Cách sử dụng chỉ báo A/D trong tìm cổ phiếu
Nhà đầu tư khi sử dụng chỉ báo A/D trong tìm cổ phiếu cũng nên tìm hiểu về bảng xếp hạng IBD. Thông qua bảng xếp hạng IBD nhà đầu tư có thể lựa chọn cổ phiếu tốt và cổ phiếu dẫn dắt thị trường. Chỉ báo A/D là một phần trong những thành phần cấu tạo nên bảng xếp hạng IBD.
Với ý tưởng của bảng xếp hạng này chúng tôi đã xây dựng nên bảng xếp hạng cổ phiếu Việt nam gần giống bảng xếp hạng IBD tại Robot chứng khoán Dstock, chỉ báo Accumulation Distribution là một trong những thành phần để xếp hạng cổ phiếu và tìm ra cổ phiếu.
Thông qua bảng xếp hạng A/D nhà đầu tư có thể tìm ra cổ phiếu hoặc nhóm ngành đang có xu hướng tốt nhất thị trường hoặc các cổ phiếu đang có xu hướng giảm trên thị trường.
Nhà đầu tư đăng ký mở tài khoản chứng khoán VPS điền mã giới thiệu 6327 – Nguyễn Đức Đông hoặc K255 – Nguyễn Thị Phương sẽ được sử dụng miễn phí công cụ hỗ trợ điểm mua/bán cổ phiếu phần mềm Dstock và phần mềm phân tích cổ phiếu Dchart. Đặc biệt được tham gia miễn phí trang đào tạo chứng khoán chungkhoanlagi.com. Nhà đầu tư có thể tải trên nền tảng IOS, ANDROID.
Ngoài ra, để xác định điểm mua của chỉ báo A/D nhà đầu tư có thể vận dụng theo các cách như sau:
Trong xác định xu hướng cổ phiếu
- Trường hợp chỉ báo A/D cao là trạng thái tích lũy của mua vào tăng dẫn đến xu hướng tăng của giá. Qua đó nhà đầu tư có thể cân nhắc mở mua mới.
- Trường hợp chỉ báo A/D giảm, trạng thái phân phối của bán ra sẽ lớn hơn và khiến giá có xu hướng giảm xuống khi này nhà đầu tư cân nhắc bán.
Trong tín hiệu phân kỳ của chỉ báo A/D
Tín hiệu phân kỳ của chỉ báo A/D sẽ cho thấy sắp có dấu hiệu đảo chiều và cụ thể như sau:
- Trường hợp phân kỳ âm sẽ xảy ra khi giá đang di chuyển trong xu hướng tăng, đỉnh giá cổ phiếu đỉnh sau cao hơn đỉnh giá trước và đỉnh sau của chỉ báo A/D thấp hơn đỉnh trước của chỉ báo A/D thể hiện dấu hiệu của đảo chiều giảm giá. Khi này nhà đầu tư cần cân nhắc bán cổ phiếu.
- Trường hợp phân kỳ dương khi giá đang giảm, đáy giá cổ phiếu sau thấp hơn đáy trước và đáy chỉ báo A/D sau cao hơn đáy chỉ báo A/D trước. Khi này nhà đầu tư cần cân nhắc mua cổ phiếu.
Nhà đầu tư nên sử dụng chỉ báo tích lũy/phân phối như một chỉ báo hỗ trợ bởi sẽ không một chỉ báo nào đảm bảo chắc chắn rằng giá sẽ đảo chiều sau mỗi tín hiệu phân kỳ. Vậy nên cũng cần kết hợp nhiều chỉ báo khi phân tích để giảm thiểu mọi sai số khi mua/bán.
Code Amibroker chỉ báo Accumulation/Distribution
Trong bộ cài đặt Amibroker đã tích hợp sẵn chỉ báo Accumulation/Distribution vậy nên nhà đầu tư có thể lấy code ra trong Formulus hoặc download chỉ báo Accumulation/Distribution.
Hoặc nhà đầu tư có thể mua thêm bộ phần mềm TBS tại đây để có hỗ trợ thêm bởi code Ambroker chỉ báo A/D đã có đầy đủ bộ lọc và tín hiệu phân kỳ âm/dương để nhà đầu tư tham khảo.
Như vậy hy vọng với những thông tin hữu ích chia sẻ trên về chỉ báo Accumulation/Distribution sẽ hỗ tợ nhà đầu tư có cái nhìn tổng quan về chỉ báo A/D trong tìm cổ phiếu và từ đó nhà đầu tư có chiến lược đầu tư an toàn, hiệu quả, thu về lợi nhuận cao.
Nhà đầu tư có thể tham khảo thêm về một số dịch vụ chứng khoán hiện tại chúng tôi đang cung cấp như: Dữ liệu chứng khoán cho Amibroker, Phần mềm chứng khoán, Trang đào tạo chứng khoán, Robot chứng khoán, Youtube chứng khoán,.. …Hãy truy cập website: chungkhoanlagi.vn hoặc liên hệ qua số hotline: 0372.095.129 để biết thêm chi tiết.
