[Top 3] Phương pháp phân tích cổ phiếu phổ biến trên thị trường đầu tư

Trong đầu tư chứng khoán nhà đầu tư đều quan tâm tới chọn cổ phiếu tốt và kiểm soát rủi ro danh mục đầu tư. Bài viết này chúng tôi chia sẻ về Top 3 phương pháp phân tích cổ phiếu phổ biến trên thị trường đầu tư để nhà đầu tư vận dụng vào phân tích cổ phiếu một cách hợp lý.

1. Phương pháp phân tích cổ phiếu theo cơ bản

Phân tích cơ bản là phương pháp phân tích cổ phiếu nhằm xác định giá trị nội tại của cổ phiếu trên thị trường bằng cách kiểm tra các tác nhân cơ bản có tác động hoặc làm thay đổi đến giá cổ phiếu. Đây là phương pháp thông dụng nhất để phân tích giá trị nội tại của chứng khoán/cổ phiếu. Thông qua phương pháp này nhà đầu tư có thể dự đoán được triển vọng trong tương lai của một công ty.

Phương pháp phân tích cổ phiếu theo Phân tích cơ bản dành cho các nhà đầu tư có tư duy và tầm nhìn dài hạn, phương thưc này nhà đầu tư sẽ không cần theo dõi biểu đồ chứng khoán hàng ngày. Nhà đầu tư dài hạn sẽ đặt kỳ vọng vào các cổ phiếu có tiềm năng và chờ lợi nhuận khủng trong tương lai. Đối với biến động ngắn hạn thì sẽ không có tác động nhiều.

Với phương pháp phân tích cổ phiếu cơ bản có 2 loại đó là phân tích định lượng và phân tích định tính. Phân loại này dựa vào các yếu tố: Tài chính, kinh doanh, doanh thu, lợi nhuận, nợ,… của doanh nghiệp được khai thác để hỗ trợ cho phân tích cơ bản.

Phân tích định tính bao gồm: Kỳ vọng ngành, Mô hình kinh doanh, Lợi thế cạnh tranh, Rủi ro, Ban lãnh đạo và quản trị.

Phân tích định lượng bao gồm: Doanh thu và lợi nhuận, Tài sản và nguồn vốn, Dòng tiền, Chỉ số giá thị trường. Phương pháp phân tích cổ phiếu theo cơ bản có các ưu điểm và nhược điểm sau:

Ưu điểm:

  • Là phương pháp phân tích hỗ trợ nhà đầu tư tìm các cổ phiếu có tiềm năng dài hạn.
  • Hỗ trợ nhà đầu tư đánh giá về giá trị nội tại của công ty dựa vào các yếu tố định lượng và định tính.
Phương pháp phân tích cổ phiếu theo phân tích cơ bản là phương pháp phổ biến thường được áp dụng
Phương pháp phân tích cổ phiếu theo phân tích cơ bản là phương pháp phổ biến thường được áp dụng

Nhược điểm:

  • Nhà đầu tư cần nhiều thời gian để phân tích và đánh giá thông tin đầu vào bởi rất lớn.
  • Dễ bị tác động do yếu tố chủ quan, tin tức giả, thổi phồng khiến nhà đầu tư phân tích sai.
  • Các cổ phiếu dài hạn nắm giữ sẽ gặp rủi ro về kinh tế vĩ mô
  • Đối với phương pháp phân tích này nhà đầu tư cần giữ cho mình cái đầu lạnh, làm chủ được cảm xúc và cần đặc biệt kiên nhẫn trước các biến động liên tục của thị trường.

2. Phương pháp phân tích cổ phiếu theo phân tích kỹ thuật

Phân tích kỹ thuật là phương pháp phân tích cổ phiếu nhà đầu tư sẽ dựa trên các chỉ số trên biểu đồ hay đồ thị giá và khối lượng giao dịch để dựa báo xu hướng giá của cổ phiếu, tiền tệ hoặc hàng hóa nào đó để đưa ra các quyết định giao dịch chính xác.

Phương pháp phân tích cổ phiếu theo phân tích kỹ thuật được sáng tạo bởi Charles Dow vào năm 1800, được nêu trong lý thuyết Dow. Phương pháp hỗ trợ nhà đầu tư xác định được điểm mua/bán cổ phiếu và hỗ trợ tối ưu về lợi nhuận đầu tư.

Với phương pháp phân tích kỹ thuật nhà đầu tư sẽ xác định được điểm mua/bán cổ phiếu và tối ưu lợi nhuận đầu tư đây là phương pháp cơ bản và định giá cổ phiếu để tìm ra cổ phiếu tốt, giá trị của một cổ phiếu.

Nhà đầu tư có thể vận dụng hỗ trợ thêm phần mềm Robot chứng khoán Dstock, phần mềm phân tích Dchart hỗ trợ gia tăng lợi nhuận đầu tư đạt hiệu quả chính xác cực cao.

Nhà đầu tư đăng ký mở tài khoản chứng khoán VPS điền mã giới thiệu 6327 – Nguyễn Đức Đông hoặc K255 – Nguyễn Thị Phương sẽ được sử dụng miễn phí công cụ hỗ trợ điểm mua/bán cổ phiếu phần mềm Dstock và phần mềm phân tích cổ phiếu Dchart. Đặc biệt được tham gia miễn phí trang đào tạo chứng khoán chungkhoanlagi.com. Nhà đầu tư có thể tải trên nền tảng IOSANDROID.

Robot chứng khoán Dstock và Dchart công cụ hỗ trợ phương pháp phân tích cổ phiếu theo kỹ thuật xác định điểm mua bán chính xác cực cao
Robot chứng khoán Dstock và Dchart công cụ hỗ trợ phương pháp phân tích cổ phiếu theo kỹ thuật xác định điểm mua bán chính xác cực cao

Nhà đầu tư khi sử dụng phương pháp phân tích kỹ thuật sẽ thường sử dụng các phần mềm đó là: Amibroker, Tradingview, Fireant, Cophieu68 để phân tích.

Ưu điểm:

  • Cách sử dụng nhanh và rất dễ áp dụng
  • Phương pháp này áp dụng cho các phiên giao dịch khác nhau và không phụ thuộc vào báo cáo tài chính.
  • Hỗ trợ nhiều loại công cụ để dùng được trong phân tích.

Nhược điểm:

  • Phụ thuộc vào tâm lý
  • Tập trung vào xu hướng nhưng có thể xảy ra không được chắc chắn
  • Các công cụ phân tích đôi khi dựa trên các phép tính toán phức tạp.

3. Phân tích theo giá trị (định giá cổ phiếu)

Phương pháp phân tích cổ phiếu theo giá trị hay còn gọi là định giá cổ phiếu/phân tích giá trị là phương thức xác định cổ phiếu đó có giá trị là bao nhiêu tiền. Hiểu đơn giản là việc nhà đầu tư đi tìm giá trị thực bằng cách áp dụng công thức định giá để tính giá trị nội tại thực của cổ phiếu.

Thực tế khi mua hay bán cổ phiếu thì đầu tiên nhà đầu tư đều cần phải biết giá cổ phiếu và ước lượng được giá đó đắt hay rẻ. Một nguyên tắc cơ bản khi đầu tư chứng khoán đó là nhà đầu tư có thể đưa ra quyết định mua cổ phiếu nếu giá trị cổ phiếu hiện tại rẻ hơn giá trị thực và có thể bán ra nếu giá trị cổ phiếu hiện tại cao hơn giá trị thực. Định giá cổ phiếu có các ưu điểm và nhược điểm như sau

  • Ưu điểm:

Phương pháp phân tích cổ phiếu Định giá cổ phiếu hỗ trợ nhà đầu tư hiểu rõ về giá trị của cổ phiếu hoặc công ty và cung cấp các cơ sở thông tin để đưa ra quyết định đầu tư an toàn hơn.

Khi thực hiện định giá cổ phiếu sẽ hỗ trợ nhà đầu tư xác định một cổ phiếu có đang được định giá hấp dẫn hay không? Khi giá trị ước tính lớn hơn giá thị trường nhà đầu tư có thể coi đây là cơ hội đầu tư tiềm năng.

Phương pháp định giá cổ phiếu sẽ thường liên quan đến phân tích so sánh của các công ty cùng ngành hoặc chỉ số thị trường. Qua đó nhà đầu tư sẽ hiểu thêm về vị trí cạnh tranh, hiệu suất của công ty so với đối thủ, thị trường.

Thông qua định giá cũng cho phép đánh gái các yếu tố như tiềm năng tăng trưởng, sự ổn định tài chỉnh, khả năng cạnh tranh của công ty.

Phương pháp định giá cổ phiếu là một phương pháp phân tích cổ phiếu
Phương pháp định giá cổ phiếu là một phương pháp phân tích cổ phiếu
  • Nhược điểm:

Định giá cổ phiếu chỉ dựa trên ước tính và giả định về tương lai nên sẽ không đảm bảo được độ chính xác 100%. Mọi dự báo về lợi nhuận, tăng trưởng, các yếu tố khác đều không chính xác hoặc có thể sẽ bị ảnh hưởng bởi các yếu tố khác nhau.

Với phương pháp phân tích định giá cổ phiếu sẽ cần đòi hỏi sự thu nhập thông tin và dữ liệu đầy đủ, chính xác. Nhưng thông tin đôi khi sẽ thiếu hoặc không chính xác, ảnh hưởng đến quá trình phân tích.

Tại thị trường Việt Nam có các phương pháp định giá cổ phiếu phổ biến được nhiều nhà đầu tư sử dụng hiện nay đó là: So sánh ngang, Chiết Khấu Dòng Tiền, Các phương pháp khác.

Qua bài viết trên hy vọng với những chia sẻ hữu ích của nhà đầu tư sẽ hiểu thêm về phương pháp phân tích cổ phiếu phổ biến hiện nay và từ đó vận dụng hiệu quả trong phân tích tìm ra cổ phiếu để đạt sinh lời cao trong đầu tư.

Nhà đầu tư có thể tham khảo thêm về một số dịch vụ chứng khoán hiện tại chúng tôi đang cung cấp như: Dữ liệu chứng khoán cho Amibroker, Phần mềm chứng khoán, Trang đào tạo chứng khoán, Robot chứng khoán, Youtube chứng khoán,.. …Hãy truy cập website: chungkhoanlagi.vn hoặc liên hệ qua số hotline: 0372.095.129 để biết thêm chi tiết.

Bài viết liên quan
Để lại một bình luận

Email của bạn sẽ không được hiển thị công khai. Các trường bắt buộc được đánh dấu *